Turnaround or exit - Son los caminos que visualiza el Scotiabank para su Banco en Colombia

La Casa Matriz del Scotiabank con sede en Canadá, en su reunión periódica conocida como el día del inversionista, realizada el día de ayer 13 de diciembre de 2023, con una amplia agenda, que dio apertura, muy sobre las 9 horas de la mañana, John McCartney, vicepresidente senior de relaciones con inversores, tras reconocer que el Banco ha tenido un desempeño inferior a sus pares en los últimos 10 años, y una estrategia internacional que no ha estado a la altura de las expectativas, anunció “un cambio de mentalidad significativo”, que comenzará con reorientar el capital a los mercados más rentables. Estos anuncios estuvieron en cabeza de Scott Thomson, presidente y director ejecutivo, quien asumió a principios de este año.
El evento contó con varias presentaciones del equipo de liderazgo senior de Scotiabank, quienes brindaron una actualización sobre la estrategia de Scotiabank e incluyó una sesión de preguntas y respuestas para inversionistas institucionales y analistas de cobertura.
El Scotia se constituye en un banco líder en América con aproximadamente 90% de los beneficios en seis mercados diversificados de Canadá, Estados Unidos y la Alianza del Pacífico - México, Perú, Chile y Colombia. Sin embargo el camino no ha sido fácil.
En la sección sobre estrategia empresarial, Scott Thomson, presidente y director ejecutivo (descargue la presentación completa al final de este artículo) enfatizó en la necesidad de focalizarse en mercados rentables: "Aunque se ha trabajado para reposicionar el banco, es importante reconocer que nos hemos quedado atrás con respecto a nuestros pares en métricas financieras que son impulsores clave de la creación (de valor) para los accionistas", y añadió: "Los rendimientos de nuestro capital desplegado no han estado a la altura en los últimos 10 años y, como resultado, el rendimiento total para los accionistas de Scotiabank ha tenido un rendimiento inferior al de sus pares".
Fue muy crítico con los mercados latinoamericanos explicando que los cerca de 7 mil millones de dólares que la organización ha invertido en los mercados como Colombia, Perú y Chile, no han cumplido con las expectativas de retorno que se tenían en esos países, por lo que informó que estarían pensando reasignar el capital comprometido en estos mercados a otros mercados de mejores perspectivas y menos volatilidad, como por una parte, en Estados Unidos donde ya obtiene el 10% de sus ingresos netos, en gran parte a través de la banca corporativa y mayorista; Sin duda México es donde es de gran interés crecer; y profundizar Canadá con un énfasis renovado en este, su mercado interno.
Todo esto en un esfuerzo por incrementar la rentabilidad del portafolio de inversión Global y mejorar el retorno a los inversionistas quienes han observado con preocupación como los resultados del banco se han deteriorado en los últimos años. En su momento fue bastante comentado que bajo la presidencia anterior, de Brian Porter, Scotia cayó al cuarto puesto, entre los grandes bancos canadienses, medido por capitalización bursátil.
Thomson hizo énfasis en que los clientes responsables de aproximadamente el 30 por ciento de sus ingresos de banca comercial en Canadá tienen operaciones en EE.UU. o México, añadiendo que el 15 por ciento de los clientes comerciales en México tienen operaciones al norte de la frontera. Es asi que estos tres mercados serán el Foco de la organización el siguiente lustro.
Respecto a Colombia, y su negocios en Centro América, la expresión que utilizó fue exactamente. "Turnaround or exit : Focus on improving profitability and cost efficiency. Lo que significa: Transformación o salida: Centrarse en mejorar la rentabilidad y la eficiencia de costes.
“Si bien se trata de una estrategia a largo plazo, y los mejores resultados para estos negocios serían mejorar la rentabilidad y la eficiencia de costos, si no somos capaces de lograr retornos apropiados ajustados al riesgo en estos negocios, entonces estaremos preparados para redistribuir capital para otros negocios en relativamente poco tiempo”, dijo Thomson, quien añadió que Colombia ha demostrado ser un mercado difícil para Scotia.
Alguna de sus frases dejaron entre ver que si bien el banco está llevando a cabo un proceso de venta de un negocio de financiación al consumo en Perú, las ventas en Colombia, Perú y esta Región, no son el objetivo.
Ante la reacción de varios analistas, especialmente por una posible salida de Colombia, durante la conferencia de prensa ante los medios, aclaró, “Aquí no hay un objetivo de vender Perú o vender Chile" ... "Sólo queremos gestionar mejor esos negocios".
Por el contario México sí es un mercado en el que el Scotia quiere profundizar siendo hoy uno de los cinco principales en ese país.
DE CLIENTES MONOPRODUCTO A CLIENTES MULTIPRODUCTO
Según Thomson, una de las razones por el bajo desempeño de algunas operaciones, es que se habían centrado demasiado en el volumen, trayendo clientes mono-producto, que no tienen sino un solo crédito hipotecario, o una tarjeta de crédito (como es el caso de Colombia), o solo una cuenta bancaria o un crédito de vehículo. Los planes es que en el futuro, en todas sus zonas geográficas, incluida Canadá, el banco se concentrará en aumentar su cuota de clientes rentables, y las finanzas embebidas y multi-producto son la clave.
Para Thomson, esta es su primera presentación como director ejecutivo en el día anual del inversor del Scotia. De hecho causo un poco de sorpresa su nombramiento teniendo en cuenta que no es un veterano de la banca retail. Incluso se tenía expectativa que otros altos ejecutivos de más trayectoria en banca se quedaran con el cargo.
Scott Thomson asumió el cargo de Presidente de Scotiabank el 1 de diciembre de 2022 y se convirtió en Presidente y Director General del Banco el 1 de febrero de 2023. Thomson ha sido miembro de la Junta Directiva de Scotiabank desde 2016.
Antes de incorporarse a Scotiabank, fue Presidente y Director General de Finning International Inc, el mayor distribuidor mundial de equipos y motores Caterpillar en diversos sectores de América y Europa. También ha ocupado varios puestos ejecutivos de alto nivel, entre ellos el de Director Financiero de Talisman Energy Inc. y Vicepresidente Ejecutivo de Desarrollo Corporativo en Bell Canada Enterprises (BCE). Antes de trabajar en BCE, y fue Vicepresidente de Goldman Sachs. Thomson es licenciado en Ciencias Económicas y Políticas por la Queen's University y posee un máster en Administración de Empresas por la Universidad de Chicago.
EL SCOTIABANK COLPATRIA EN COLOMBIA
Sin duda no es fácil para el Scotiabank Colpatria Colombia estar en la mira por su bajos resultados, ya que su caminar ha implicado una historia que nace en el año 1.955 cuando apenas mientras el mundo se recuperaba de los horrores de la segunda guerra mundial, en el año 1955, Carlos Pacheco Devia lidera a un grupo de inversionistas para constituir la Sociedad Colombiana de Capitalización. Este sería el punto de partida, para lo que años más tarde comenzaría a crecer y posteriormente a constituirse como el Grupo Colpatria, hoy en día una de las holding de negocios más grandes e importantes de Colombia.
Al finalizar la década de los sesenta (en 1969) y ante las restricciones que, por la época, impedían constituir un banco nuevo, Colpatria adquiere la mayoría accionaria del Banco de la Costa. Esta operación da nacimiento al Banco Colpatria. En 1,997 nace Multibanca por fusión entre la Financiera y la Corporación de Ahorro y Vivienda, al que se uniría y del que sería pieza fundamental el Banco en 1998. Este año marcaría una nueva etapa para el Grupo, con la constitución legal del Banco Multibanca Colpatria, como se conoce hoy en día.
En 2007 la firma de un joint venture con el brazo financiero de General Electric y en 2009, Colpatria – GE firma un exitoso medio de financiación dirigido a un segmento de la población que tradicionalmente no ha sido atendido por el sector financiero colombiano, donde los usuarios de energía financian sus productos a través de la factura de energía eléctrica. El programa de financiación se llama Crédito Fácil Codensa y alcanzó tal punto de madurez y crecimiento, que esta empresa optó por ir en busca de inversionistas con amplio conocimiento del mercado de préstamos personales y una importante capacidad de recursos, de tal forma que el programa de crédito siga creciendo y potencializándose.
Scotiabank. A finales de octubre del 2011, Colpatria, holding del grupo, anuncia el nuevo socio del Banco: se firma una alianza estratégica de largo plazo con el multinacional Scotiabank, una de las principales instituciones financieras de Norteamérica y el banco más internacional de Canadá.
Con más de 70,000 empleados, Scotiabank Group y sus empresas afiliadas atienden a unos 18,6 millones de clientes en más de 50 países de todo el mundo. Scotiabank ofrece una amplia gama de productos y servicios de banca personal, comercial, corporativa y de inversión. Tiene activos superiores a $ 567.000 millones (al 31 de julio de 2011). En marzo de 2010 en compañía de dos fondos extranjeros que tienen el 20% de la AFP, el Grupo Colpatria adquiere Colfondos.
El Grupo Colpatria proporciona empleo directo a 5.000 personas; presta sus servicios a dos millones de clientes, en 20 ciudades del país.
CIFRAS
Para el año 2022 la utilidad neta del Banco en Cose ubicó en COP 151MMM, evidenciando una desaceleración de 19.9% frente al año anterior. Dicho comportamiento obedeció a un crecimiento de las provisiones, por un lado, debido a la reconstitución de las provisiones contracíclicas que fueron liberadas durante 2020, como respuesta a los efectos de la pandemia por COVID-19 y por el otro a que en el 2021 se liberaron gran parte de las provisiones adicionales hechas en pandemia. Estos Impactos fueron parcialmente compensados con menores gastos, mayores ingresos por comisiones e incremento en el margen financiero.
Los ingresos de cartera cerraron el año con un crecimiento de 47.7% como resultado del crecimiento de cartera del 14.5% y de los incrementos en la tasa de usura y la tasa de intervención del Banco de la Republica que aumentaron, en promedio de un año a otro, 640 y 594 puntos básicos respectivamente.
A septiembre el banco cerró con un indicador de cartera vencida del 4,44% frente al 4,88% del total de entidades crediticias.
CAMBIO DE MANDO
En noviembre de 2022, el Scotiabank Colpatria anunciaba un cambio en la presidencia del Banco con la salida de Jaime Alberto Upegui Cuartas, llegando Jabar Singh como nuevo Presidente.
Jabar Singh es un líder experimentado con una larga trayectoria en Banca Corporativa, Comercial y de Inversión en Scotiabank para Colombia y Chile. Jabar venia siendo responsable del crecimiento y la dirección estratégica del negocio de banca mayorista de Scotiabank en Chile, que incluye servicios corporativos, comerciales, bienes inmuebles, finanzas corporativas, banca de inversión, banca de transacciones, mercados de capitales, corretaje y fiduciarios.Antes de ser nombrado como Vicepresidente Senior de Wholesale Banking de Scotiabank Chile en 2021, tuvo la responsabilidad de liderar el crecimiento y la dirección estratégica de los negocios de Wholesale Banking de Scotiabank Colpatria en Colombia. Es miembro del Comité de la Alta Dirección de Scotiabank Chile, y otros comités claves para el Banco y sus subsidiarias en ese país. Desde que se incorporó a Scotiabank en 2009, ocupó progresivamente puestos de creciente responsabilidad en las áreas de banca comercial, banca corporativa y finanzas corporativas, en diversas jurisdicciones. En 2016, fue nombrado Director, América Latina, Banca Corporativa y Comercial Internacional en Canadá, donde apoyó el crecimiento del negocio regional. Recientemente ocupó el cargo de Director, Banca Corporativa en Colombia. Posee una maestría en Comercio Internacional de L’Université Paris-Sorbonne, una licenciatura en Ingeniería Industrial de la Pontificia Universidad Católica Madre y Maestra en Santo Domingo (República Dominicana), y un grado de asociado en negocios internacionales de la State University of New York.
Desde 1955 hasta nuestros días, Colpatria ha escrito historia en la economía del país y ha sido protagonista de primer orden en el sector bancario y de negocios colombiano. Su sostenido plan de crecimiento a lo largo de este medio siglo de actividades, ya no como una empresa familiar, sino como una organización patrimonio de los colombianos. Así las cosas sigue siendo una entidad fuerte y lista para retomar el rumbo hacia un mejor desempeño, lo que incluirá varias estrategias, una de las cuales bien puede ser contar con un nuevo aliado estratégico que no le tema a las finanzas populares.
AQUÍ, ABAJO PUEDE DESCARGAR LA PRESENTACIÓN EN PDF COMPLETA de Scott Thomson, PRESIDENTE